Overtrading zu deutsch Übertraden besagt, dass man sein Forex Konto zu stark belastet bzw. zu viel riskiert.

Beispiel
Kontostand vor Trade: 10.000 US-Dollar
Hebel 100:1
EUR/USD soll bei 1,4210 gekauft werden
Ziel: 1,4260
Stop-Loss: 1,4160

Wie bestimmt man die Positionsgröße? Auf den ersten Blick könnte man zu folgender Schlussfolgerung kommen: Ich trade nur ein Paar und durch den 100:1 Hebel könnte ich theoretisch 10 Lots (1.000.000) kaufen. Da ich jedoch ein wenig Luft brauche für den Stop-Loss, trade ich nur 2 Lots (200.000 Einheiten). Daher kaufe ich 2 Lots EUR/USD bei 1,4210.

Stop-Loss ausgelöst - Trade hat nicht funktioniert
50 Pips Verlust (1,4210 - 1,4160) haben einen Gegenwert von 1.000 US-Dollar.
Kontostand  nach dem Trade: 9.000 US-Dollar
Verlust: 10%

Wenn ich es noch einmal versuche und erneut verliere beträgt der Kontostand nur noch 8.000 US-Dollar. Nach weiteren 6 Fehlversuchen wäre ich bei 2.000 und könnte damit zwar die Marginanforderung noch erfüllen, würde jedoch riskieren dass der Broker die Marginanforderung benutzt um mit einem anfallenden Verlust verrechnet (Margin Call).

Schlussfolgerung: Wer 10% pro Trade riskiert, tradet nicht lange...

Es wird empfohlen nicht mehr als 1-2% zu riskieren (=Risikoprozentsatz). Dass heißt, wenn ich drei Währungspaare gleichzeitig trade, darf ich pro Währungspaar nur zwischen 0,3-0,7% riskieren. Wenn ich nur ein Währungspaar trade wie im Beispiel, kann man bis auf 2% gehen.

Positionsgrösse korrekt bestimmen
Kontostand mal Risikoprozentsatz geteilt durch Stop-Loss
10.000 x 0,02 / 50 = 4 USD pro Pip.
Dies entspricht 4 Mini-Lots (40.000 Einheiten)

Ergebnis: Es werden 4 Mini Lots  EUR/USD gekauft.